В борсата, банковото дело и търговията понятието „марж“е широко използвано. Тя се основава на идеята за разликата между продажната цена и производствените разходи. Накратко, маргиналността е рентабилността на продажбите. Този показател определя рентабилността на предприятието. Високата маргиналност свидетелства за финансовия успех на компанията.
Марж анализ и неговата цел
Анализът на маржовете се нарича още анализ на равностойността. В рамките на този аналитичен подход се разграничава понятието "пределен доход", което се изчислява като разлика между обема на приходите и променливите разходи за тяхната съвкупност като цяло за предприятието.
Една от функциите на маржовия анализ е да предостави обективна оценка на състоянието и нивото на запасите и степента, до която те се използват в производството. На базата на такъв анализ се разработват методи за мобилизиране на резервите и възможността за тяхното финансово подпомагане.
Концепция за маржин доход
Икономическият смисъл на пределния доход е, че той дава възможност за покриване на постоянни разходи и ви позволява да формирате чиста печалба от дейността на предприятието. Пределният доход се дефинира като пределната печалба, която предприятието може да получи от производството и продажбата на всеки вид продукт.
Концепцията за пределен доход се вписва добре в системата на управление и методи за отчитане на разходите. Същността на тази система е, че само преките разходи се приписват на себестойността. А режийните разходи, които не зависят пряко от обема на продажбите, не се включват в себестойността, периодично отписвана във финансовия резултат. Според концепцията най-точното изчисление не е това, което включва всички разходи, направени след трудоемки изчисления и разпределение на разходите, а това, което включва разходите, които осигуряват освобождаването на конкретен продукт.
В практиката на предприятието често възникват ситуации, когато гамата от произведени продукти включва продукти с ниска и дори отрицателна рентабилност по себестойност, но с положителен пределен доход. Продуктите от този тип покриват променливите разходи, свързани с тяхното производство и някои от постоянните разходи.
Задълбочен пределен анализ на ефективността на продукцията на продукта показва, че изключването на продукт, който има отрицателна рентабилност по отношение на разходите от производството, може да не е оправдано. Често подобно решение води до парадоксални резултати, например до намаляване на печалбите на компанията.
Следните показатели често се използват при анализ на маржовете:
- съотношение на брутния доход;
- съотношение на маржин доход;
- коефициент на изменение на брутните продажби;
- рентабилност на продажбите.
Марж на продукта
Маржът на продукта може да се определи като разлика между общата печалба от продажбата на продукт и променливите разходи:
Марж = Обща печалба от продажби - променливи разходи.
Формулата за маргиналност ви позволява да изчислите показателя чрез разделяне на постоянни и променливи разходи. Фиксираните разходи остават дори при спиране на производството. Тези разходи включват:
- погасяване на кредитни задължения;
- такси за наем;
- някои данъчни плащания;
- заплатата на служителите от счетоводния отдел, кадровия отдел, обслужващия персонал.
Ако приносът за покриване е равен на сумата от постоянните разходи, те казват, че е достигната точката на равностойност. При него обемът на продажбите на стоки е такъв, че компанията може напълно да възстанови всички разходи по производството на продукта, без да се разчита на печалба.
Изчисления на основните коефициенти в рамките на маржин анализа
един. Изчисляването на съотношението на маржин дохода е съотношението на този доход към приходите:
KMD = (Приходи - Променливи разходи) / Приходи;
Това съотношение показва какъв е делът в приходите, който отива за осигуряване на печалба и покриване на постоянни разходи. Ръстът на показателя се отчита като положителен фактор. Можете да увеличите съотношението чрез повишаване на продажните цени или чрез намаляване на променливите разходи.
2. Коефициентът на изменение на брутните продажби показва как се променя обема на брутните продажби за текущия период спрямо сумата на брутните продажби за предходния период:
KVP = (Приходи за текущия период - Приходи за предходния период) / Приходи за предходния период;
Трябва да се има предвид, че съдържащият се в индикатора инфлационен компонент може да внесе определени изкривявания в получената стойност.
3. Съотношение на брутния марж (брутен доход). Това е разликата между приходите на компанията и променливите разходи.
KVD = Приходи - Разходи;
Този индикатор ви позволява да оцените рентабилността на продажбите на предприятието. Брутният доход е предназначен за покриване на разходи, които зависят от цялостното управление на предприятието и продажбата на готови продукти. Брутният доход осигурява на предприятието печалба.
Трябва да се помни, че терминът „брутен марж“се разбира по различен начин в европейската и руската счетоводни системи. В контекста на руската икономическа реалност брутният марж се разбира като изчислен показател, който отразява приноса на компанията за решаване на въпроси, свързани с генерирането на доходи и покритие на разходите. Само тази стойност не може да даде представа за финансовото състояние на компанията.
В европейската счетоводна система брутният марж е процентът на приходите, генерирани от продажби. Това отчита дохода, който остава във фирмата, след като се вземат предвид преките разходи, свързани с производството на продукти, които ще се продават. С други думи, в руската икономика брутният марж означава печалба, докато в Европа този показател се изчислява като процент.
Как да увеличим маргиналността?
Методите за увеличаване на нивото на маргиналност са подобни на методите за увеличаване на нивото на печалба или доход. Те трябва да включват:
- участие в търгове;
- увеличаване на производството;
- разпределение на постоянните разходи между значителни обеми продукти;
- оптимизиране на използването на суровини;
- търсене на нови пазарни сектори;
- иновационна политика в областта на рекламата.
Характеристики на маржин анализа
Много често маркетинговите стратегии се изграждат върху анализа на показателя за маргиналност. Маржът служи като един от централните фактори за прогнозиране на рентабилността, разработване на ценова политика и рентабилност на маркетинговите дейности. В условията на Русия маржин печалбата често се нарича брутна печалба. По един или друг начин, но тя се определя като разлика между печалбата от продажбата на даден продукт и себестойността на производствения процес.
Друго име на разглежданата концепция е размерът на покритието, който се определя като делът от приходите, който отива директно за формиране на печалби, както и за покриване на разходите. Основната идея е, че увеличаването на печалбата на търговско предприятие е пряко и пряко зависимо от степента на възстановяване на разходите за производствени нужди.
Маргиналността обикновено се изчислява на единица продукт. Този подход дава възможност да се разбере дали има смисъл да се очаква увеличение на печалбите поради освобождаването на допълнителни единици стоки. Изчисленият показател за пределната печалба не се разглежда като обща характеристика на икономическата структура, въпреки че позволява да се определят печеливши и нерентабилни видове продукти по отношение на пределната печалба от тяхното освобождаване и продажба.
Трябва да се помни, че формулите за изчисляване на маргиналността могат да се различават до известна степен в зависимост от гамата продукти, произведени от предприятието. Диференцираният подход към изчисленията ви позволява да разберете кой вид продукт носи най-голяма печалба на компанията и следователно да изоставите разходите за ресурси за производството на стоки, доходът от продажбата на които е малък или напълно липсва.
Индикаторите за пределна печалба също ви позволяват да вземете решение за обема на производството на определен продукт. Този въпрос е важен преди всичко за онези видове стоки, при производството на които се използват еднотипни технологии и еднородни материали.
Когато правите бизнес на валутния пазар, често се използва терминът "свободен марж". В контекста на валутната търговия тази концепция се разглежда като разлика между активите и обезпечението. Безплатен маржин - размерът на средствата по сметката, които не са свързани със задължения. Спекулантът на борсата може свободно да се разпорежда с тези средства, когато извършва транзакции (например за отваряне на позиции).
Понятията „марж“и „маргиналност“се използват за ефективно провеждане на бизнес процеси. Анализът на маргиналността и свързаните с нея показатели се препоръчва да се извърши преди вземане на отговорни решения в областта на маркетинговата политика на компанията. Ръководството, пренебрегващо тези концепции, ще има затруднения при вземането на маркетингови решения. Чрез идентифициране на параметрите, свързани с маргиналността, целта е да се изчислят показателите за ръст на продажбите и да се определи посоката на движение на освободените стоки. Тази икономическа категория е незаменима в банковото дело, застраховането и търговията.
